购买保险时应避开的常见陷阱

这是一个许多“婴儿潮一代”都在艰难应对的决定：我该不该买长期护理保险？

这一决定比以往任何时候都更为艰难。乔治城大学(Georgetown University)与宾夕法尼亚州立大学(Pennsylvania State University)的研究人员称，美国65岁及以上的老年人中约有70%的人需要长期护理——无论是在家中、辅助生活护理机构或是养老院中。

然而，与此同时长期护理保险的价格却在不断攀升。以一对55岁的夫妻为例，根据保险公司行业组织——美国长期护理保险协会(American Association for Long-Term Care Insurance)的数据，他们一年大约要为每人保额为16.4万美元、年增长3%的保单缴纳3,275美元保费。

当然，对有些人而言，长期护理保单毫无意义。“医疗救助计划”可帮助没什么钱的人。（“医疗保险计划”一般不偿付持续护理的费用。）同时，拥有200万美元或更多资产的人则可能有能力自费支付长期护理费用，尽管保险对确保他们能剩些钱留给后代这方面还是有意义的。

不过，对于处于这两个极端之间的人来说，是否要购买长期护理保险是一个复杂的决定，尤其是因为保单变得复杂难解，而且保险商提高保费和退出业务而使保险市场变化不定。社会与经济政策研究机构——城市研究所(Urban Institute)的常驻研究员霍华德·格莱克曼(Howard Gleckman)说：“该行业的变化非常迅猛，要跟上它的速度很难。”

下文介绍了消费者在购买长期护理保险时通常会犯的六个错误，并提供了如何避开这些陷阱的建议。

1. 等到太晚才买保险

许多人到了60岁才开始考虑长期护理保险。但是，那时候或许已经为时过晚——要么是保费太高，要么就是因为健康原不符合参保条件。

因此，对大多数人来说，50多岁的时候是最佳投保时机。格莱克曼说，这个时候的保费最容易承担，保险金也最容易获取。

西雅图Milliman公司的主管、精算顾问唐·赫尔维格(Dawn Helwig)说，对于50多岁的投保人，他们每延迟一年投保，保险公司一般会将保费提高3%到 4%，原因只是他们又老了一岁。她还说，相比之下，60多岁的人每延迟一年，他们需要缴纳的保费就要高出6%或更多。

此外，观望者可能还会因为其他原因而要缴纳更高保费。Milliman公司称，过去10年间，依据保险功能的不同，艰难应对现有保单亏损问题的保险公司将新保单每年的保费平均提高了4% 至8%。

比如说，一名65岁的老人买了一份保额为11万美元、年增长5%的保险。赫尔维格称，假如他要在10年前55岁之时获得同样的保额，他每年要交的保费约为1,032美元。但是，由于他等到65岁才投保，现在他每年的保费约为2,770美元。假设他活到85岁，他总共需缴纳约55,400美元保费——比他在55岁之时投保、活到85岁需缴纳的保费高出了24,400美元左右。

观望者也承担着他们的健康状况可能会恶化的风险。美国长期护理保险协会的数据显示，承保条件变得更严格的保险商会拒绝25%左右60至69岁的投保人。赫尔维格说，保险商还会向健康状况较差的投保人多收取高达40%的保费。

2. 只看保费高低买保险

最便宜与最贵的保险之间的差价会很高。美国长期护理保险协会的数据显示，若购买保额为16.4万美元、年增长3%的保险，一对60岁的夫妇预计每年要缴纳3,025美元至6,500美元保费。

马里兰州哥伦比亚财富管理公司Pinnacle Advisory Group的理财研究总监迈克尔·基塞斯(Michael Kitces)说，保费价格固然重要，可靠度亦同样重要。基塞斯说，消费者应从规模较大且稳定、在他们需要保险金时依然在经营的保险公司购买保险。他建议大家只从偿付能力评级为A或更高的业务多元化的大型保险公司买保险。

他还建议有意向的投保人与专门从事长期护理保险业务的保险中介合作。（包括西北互助人寿保险(Northwestern Mutual Life Insurance Co.)与纽约人寿保险(New York Life Insurance Co.)在内的一些保险商只受理本公司保险中介的业务，所以消费者可能需要多咨询几名中介。）消费者还应向其所在州的保险部门核查中介的执照状态和合规记录。

3. 忽视共享权益

只有不到半数的夫妻购买了可让他们共享保险金的附加险。美国长期护理保险协会的执行董事杰西·斯洛姆(Jesse Slome)说，此举是一个“可使配偶一方的保险金翻番”的实惠方法。

比如说一对夫妇有两份保险，每份的保险期都为三年。如果这两份保单是挂钩的，一旦丈夫一方需要保四年，他就能使用自己的保险外加一年妻子的保险。当然，其缺点就是这通常会使妻子一方只剩下两年保险期。

保险中介克劳德·托(Claude Thau)称，尽管一份保五年的保险合同附加一条共享护理条款通常会使保费提高10%至15%，但相比为夫妇双方另外再购买五年保险要便宜得多。托帮助理财顾问处理客户的长期护理规划问题，同时也给保险商担任顾问。

斯洛姆指出，有些夫妇还忽视了他们若一同购买保险可获得高达30%折扣的事实。

4. 低估通胀

抵御通胀是关键问题。格莱克曼称，归根结底，假如你在55岁左右买了保险，直到85岁左右才需要赔付，“30年的通胀会侵蚀掉你的权益”。

购买抗通胀的保险会使保费增加50%或更高。大概是出于这个原因，94%的人选择购买将长期护理保险与人寿保险或年金保险组合在一起的混合保险，有近三分之一的传统保险投保人放弃抗通胀险或选择微薄的保险。

在过去， 5%的复合式抗通胀险是许多投保人的默认选择。现如今，由于家庭护理费用的通胀率为1%，养老院为4%至 4.5%，保险公司与保险中介开始推出费用更低廉的新选择，包括保险金增幅与消费者价格指数保持同步或年增幅达1%、2%、3%或4%的险种。

许多保险中介建议，大多数投保人要坚持选择复合增长抗通胀的保险。要知道为什么，可想一想一份保额为10万美元、复合增长率为5%的保险。到了10年后，10万美元的保额将增至162,889美元， 20年后增至265,330美元， 30年后则将达到432,194美元。托指出，如果只选择单一的抗通胀险，10万美元的初始保额每年都始终只增加5,000美元，到10年后是15万美元，20年后是20万美元，30年后也只有25万美元。

多少是抗通胀的理想复合增长率？想想以下这两份复合增长率分别为3% 和5%的保险之间的比较。要想算清这笔账，托建议可采用以下的方法：以你想要的保额为例，比如是五年36万美元，然后计算5%复合增长率保单的价格。他说，对于一对55岁的夫妇，他得出的结果是他们每年要交7,238美元保费。

接下来，采用这个数字，然后假设要购买一份保险金每年以3%的复率增长的保险。通过这样一份保险，一对55岁的夫妇若愿意每年支付7,238美元保费，他们在五年中可获得619,560美元保险金，比复合增长率为5%的保险36万美元的初始保险金高出了约72%。

然而，复合增长率为5%的保险的增速还是会高于复合增长为3%的保险。托说，到这对夫妇84岁的时候，前者的保额会更高，因此如果该夫妇认为他们有可能在84岁后领取他们大部分的补偿金，那么购买复率为5%的保险会过得更好。但是，如果他们认为自己会在84岁前申领大部分的保险金，复率为3%的保险则是更好的解决方案。

另一类越来越受欢迎的抗通胀险是所谓的保证购买选择权，又名将来购买选择权。它允许被保险人通过长期分期付款的方式购买抗通胀险。

邦妮·伯恩斯(Bonnie Burns)是加州萨克拉门托非盈利的教育及维权组织California Health Advocates的培训及保单专员，她对这种方法提出了警告。她说，尽管此类保单最初的保费比一开始就选定抗通胀功能的保单低得多，但投保人在年纪增大时再购买抗通胀险，保费会变得贵得多。

5. 未阅读附属细则

一些拥有长期护理保险的家庭遇到了索赔遭拒的情况，这会妨碍他们或使他们延迟获得保险金，不过有办法可以避免未来出现问题。华盛顿州斯波坎市(Spokane)一家长期护理保险规划公司的老板戴维·沃尔夫(David Wolf)指出，关键在于：在购买保险之前，先熟悉合同的定义与条款，以便了解你何时能以及怎样提取保险金。

北卡罗来纳州阿什维尔(Asheville)的独立保险中介贝蒂·多尔(Betty Doll)指出，绝大多数长期护理保险合同在以下两种情况之一下支付保险金：投保人丧失了从事六项基本“日常生活活动”中的两项的能力，比如更衣或沐浴，或者出现了需要“重点看护”的认知能力损害。这些情况都写在所有有税收优惠的保单中，这些保单的保险收益不用缴纳所得税，而且保费有可能作为医疗开支从计税基数中扣减。对于有税收优惠的保单（实际上现在售出的都是此类保单），医疗专业人士，如医生、护士或社会工作者必须证明丧失生活能力的情况预计要持续至少90天时间。

尽管如此，你符合获得保险金的条件并不表示保险商马上就会给你支付保险金。

为了减少保费，投保人通常会选择在保险金生效前有一段长达90天的等待期或“免赔”期。（一些较新的保单针对家庭护理销售放弃免赔期的保险。）

此外，有些保单采用“自然日”算法来计算免赔期。比如说，它要求选择了90天免赔期的投保人得在90天后才能领取保险金。但是，也有一些保单采用“服务日”算法，保险商只计入投保人支付持证护理人员费用的天数。

沃尔夫说，在其他所有条件同等的情况下，他会选择自然日算法，不过大多数保险商都销售费用不高的附加险，它们或者可以将保单转变为自然日算法，或者给支付了一天护理账单的投保人偿付一整周的费用。因此，假如采用服务日算法的保单最适合客户的需求，他建议可购买这样一项附加险。

有些合同强制投保人雇用拥有特定执照的家庭护理机构。沃尔夫偏向于让受益人灵活选择“家庭护理”机构的保险，雇用更衣、沐浴和其他形式的个人护理帮助。他说，此类机构通常收费较低，而且数量比提供娴熟的医疗服务的“家庭健康护理”机构更充足。

沃尔夫还建议消费者选择可让投保人选择保险金按月计而非按日计的附加险。那样的话，比如投保人一天的保险金为150美元，他便可在某些天花费150美元以上，在其他一些日子则少花些。他说，由于家庭护理和在护理机构一样贵，为这二者购买同样的日保额这一点很重要。

6. 未对混合保险与传统险种进行比较

现如今，富裕的买家都蜂拥选择混合保险或组合保险，它们将长期护理保险与人寿保险或年金保险组合在一起。非盈利的保险与金融服务研究机构Limra的数据显示，虽然2012年的传统保险销量从2007年的30.3万单降至23.3万单，降幅为23%，混合保险的销量却从15,000单猛升至86,000单。

混合保险的一个吸引点是：消费者可预先缴纳所有保费，因此有效地将保费金额固定下来。对于传统保险，从理论上说消费者可固定缴纳稳定不变的保费，但实际上保险商在近些年已提高了此类保险的保费。此外，假如混合保险投保人未领取长期护理保险金而去世，他们的继承人还可获得身故赔偿金。

不过，混合保险也有其缺点。沃尔夫指出，其中之一是除了传统长期护理保险涵盖的患病费用外，它们还会多加一层费用，即保险商通常在人寿保单中估定的与死亡和管理相关的费用。

他说，此外当投保人开始领取长期护理保险金时，在能获取他们购买的额外长期护理保险金之前，他们必须先用完身故赔偿金。这样一来，就不能保证他们的继承人能获得寿险保险金了。

基塞斯说，尽管这两类保险的赔偿金都是免税的，但只有购买传统保险的个人才可享受保费免税的优惠。沃尔夫还指出，只有传统保险投保人才符合条件参加政府支持的“长期护理合作伙伴计划”(Long Term Care Partnership Program)，该计划可使寿命长于保险期的人保护自己的部分资产，并且依然具备参加“医疗救助计划”的资格。

基塞斯说，如果利率上升，考虑混合保险的消费者可能会因持有资金而获利——并使用投资收益来购买传统保险。

沃尔夫说，想想一名60岁的老人，他投资了15万美元购买了一份身故保险金最高为15.95万美元的混合保险。如果最终他需要长期护理，该保单将每月给付5,200美元，共给付四年时间，保险金一年的复合增长率为5%。

他说，但是如果他将15万美元资金投入回报率为4%的投资项目，他每年将获利6,000美元——这笔钱足以购买一份每月保险金约为1.1万美元、复合增长率为5%的为期四年的保险。它每月的保险金是混合保险月保险金的两倍多，而且投保人可以把15万美元本金留给自己的后代。当然，其风险是投资收益或许不足以支付他的保费。