用第三只眼看投资型保险

近年来，投资型保险由于具有较强的投资功能而受到投资者青睐。保险专家提醒，投资型保险是与投资收益挂钩的一种保险，具备保障与理财双重功能，但投资者购买投资型保险时需要保持理性，不是所有人都适合购买投资型保险。

首先，考虑风险承受力。当前市场上的投资型保险产品主要有分红险、万能险与投资连结险，其中分红险主要适合于风险承受能力低、有稳健理财需求的投保人；万能险适合于需求弹性较大、风险承受能力低、希望保险产品有更多选择权的投保人；投资连结险则适合于收入较高、投资理念成熟、追求资产高收益且具有较高风险承受能力的投资者。

其次，投资收益不一定得到保障，投资回报具有不确定性。专家提醒，对于投资型保险，投保人所缴纳的保费并非全部进入投资账户用于投资，而是要扣除初始费用或在进入投资账户时收取买入卖出差价，进入投资账户后也可能发生一定的费用支出；而且保险公司在提供账户转换、部分领取等服务时也可能收取一定的手续费或退保费用。

最后，投资型保险适合长线投资。保险专家说，以万能险为例，万能险的收益计算基数是保单的账户价值，也就是个人所缴保费中，扣除初始费、账户管理费等费用以外的资金。因为需要扣除相应的费用，万能险投资前两年的收益并不能保证，假使选择期缴，前五年初始费的扣除比例较高，实际进入投资账户的资金较少，之后扣除比例会逐渐降低。所以，中长期持有万能险等投资型保险产品收益会更高。