防“忽悠”需分清保险和理财产品

近期，多听到有朋友提及到银行存钱，被推荐保险产品，保险人员介绍产品的时候又说保险产品就是储蓄。实际上，这种容易让投资者出现疑惑的既象银行理财产品又象保险理财产品的就是投资连接险，一种保险产品。其核心是将保费分列到两个帐户，分别用于投资和保证保单收益。

区分银行理财产品和保险理财产品，需要关注几点。

首先。不同于银行理财产品的无保障功能，保险理财产品的设计中有死亡保险的保障功能。如果产品销售人与告知该保单有死亡给付，则在一般情况下，给付资金一部分来自于保证保单收益账户，还有部分来自投资账户的收益。

其次，因长期以来，国内银行存款均采用单利模式计算利息，因此，银行理财产品也都采用某个时间段内的固定收益率。保险理财产品则采用复利计算原则，将利息计入再投资额度中。

第三，银行理财产品在设计的时候，都会对产品本身设置一个从一天到一年，甚至几年的生存周期。除了针对高端客户的一些产品存续期较长外，一般产品不会超过一年，有的甚至才几周，方便投资者的资金周转。

以投连险为特征的保险理财产品可以灵活支取，如在合同有效期内，投保人可以要求领取部分投资账户的现金价值，但会影响保障程度。如要全部支取，则必须扣除准备金账户的费用损耗，容易产生较大损失。

近期，中国保监会下发了《关于进一步加强投资连结保险销售管理的通知》，规定从2011年3月15日起，银行储蓄柜台将不得销售投资连接险，银行代理销售投连险，必须严格限制在银行理财中心和理财柜销售，并配以有资质的人员。销售市场的整顿必将减少投资者对各类理财产品的疑惑，降低在被各类理财产品搞得晕头转向的时候，盲目下单的可能性，选择到适合自己的理财产品。